Coronavirussen har skabt en enorm økonomisk mulighed for arbejdstagere med pension

1
Coronavirussen har skabt en enorm økonomisk mulighed for arbejdstagere med pension

Ted Rechtshaffen: For dem, der kan drage fordel, kan pendling af værdien af ​​en pension på en meningsfuld måde forbedre pensionsøkonomien i de kommende år

Artiklens indhold

Unikke muligheder kommer nogle gange i ekstreme tider.

Reklame

Artiklens indhold

Den, der er beskrevet nedenfor om pendling af værdien af ​​din pension, vil ikke være en mulighed for mange, men for dem, der har mulighed for at drage fordel af det, kan det på en meningsfuld måde forbedre deres pensionsøkonomi i de kommende år.

Denne mulighed er baseret på tre grundlæggende fakta.

For det første er den nuværende eller pendlede værdi af din pension meget højere, når renterne på 5 års canadisk obligation s er lave. Den femårige obligation handler i nærheden af ​​historiske lavpunkter med 0,57 pct. i skrivende stund.

For det andet kan du bruge de udbetalte pensionspenge til at købe nogle meget solide langsigtede canadiske investeringer med et udbytte på seks procent eller mere.

Endelig er den effektive marginalskattesats på canadiske udbytter meget lav. I Ontario, British Columbia og Alberta betaler du ikke skat af sådanne udbytter ved 40.000 USD af skattepligtig indkomst og kun 7,6 procent ved 70.000 USD af skattepligtig indkomst.

Reklame

Artiklens indhold

Lad os tage et kig på hver af disse fakta.

Hvorfor lave renter gør din pension mere værd i dag

Dette vedrører kun engangsværdien af ​​ydelsesbaserede pensionsordninger (DB), da bidragsbaserede ordninger stiger eller falder i værdi hver måned baseret på investeringsværdien af ​​din konto.

Lave renter kan være gode til DB-planer, fordi de værdiansættes på en bestemt dato – normalt månedligt. Denne værdi er i bund og grund beregnet til at kompensere dig for, hvad pensionen skal afsætte for at dække dine pensionsudbetalinger.

Reklame

Artiklens indhold

Lad os sige, at du havde brug for at få $50.000 om året fra et garanteret investeringscertifikat. Hvis renten er 10 procent, skal du investere 500.000 USD for at generere de 50.000 USD. Hvis renten er én procent, skal du bruge 5 millioner dollars for at generere det samme beløb. I dag skal pensionsordningen afsætte mange flere penge for at sikre, at den kan opfylde de faste behov for din livstidspension.

Værdien af ​​din pension består af flere faktorer. At have brug for 5 millioner USD for at generere 50.000 USD er et meget generisk eksempel, men forskellen kan betyde, at du får 250.000 USD eller mere på en fuld mellempension, hvis du går på pension i dag, sammenlignet med hvis du går på pension, når satserne er to procentpoint højere.

Af særlig interesse er, at pensionsordningsforvaltere ikke ønsker, at du skal tage den pendlede værdi. De ønsker ikke at miste aktiver på de bedste tidspunkter, men især ikke på de dyreste tidspunkter, hvor renten er lav. Hvis de ville have dig til at tage kontanterne ud, ville de give mere uddannelse for at gøre din beslutning lettere. Det er vores erfaring, at du ofte skal presse hårdt på for at få svar på nøglespørgsmål, der kan hjælpe dig med at træffe bedre informerede beslutninger.

Reklame

Artiklens indhold

Husk også på, at du med nogle ordninger kan træffe beslutningen om at tage kontanterne i stedet for pensionen lige før du går på pension. Med andre ordninger skal du tage beslutningen om at tage den pendlede værdi af en pension allerede som 50- eller 55-årig. Dette er et vigtigt spørgsmål at stille din leder.

Hvad skal man gøre med en kontant betaling

En af nøglerne til at træffe sådanne beslutninger er at forstå, at dette ikke er legepenge. Dette er din alderspension. Du ønsker at investere klogt og slankt konservativt. Hvis en portefølje ikke vil klare sig lige så godt som din pension, så skal du beholde pensionen.

Vi analyserer ofte pensioner for klienter for at bestemme break-even-punktet, hvis nogen skulle leve til 90. Dette punkt vil afhænge af, om en pension er fuldt indekseret til inflationen, og skal tage højde for eventuelle andre sundhedsmæssige fordele, der måtte være inkluderet.

Reklame

Artiklens indhold

Når det er sagt, på grund af de lave renter på nuværende tidspunkt, er afkastet, der kræves for at klare sig bedre end en pensionsudbetaling, generelt i størrelsesordenen 2,75 procent til fire procent i dag. Hvis pensionsmidlerne investeres med f.eks. tre procent årligt afkast frem til 90-års alderen, og midler trækkes ud nøjagtigt det samme, som de ville være i en pension, vil investeringerne være nul værd ved 90-års alderen, det samme som de ville være for pensionen, hvis du dør som 90-årig uden efterladte.

På lang sigt er tre procent en ret lav hindring at rydde. Det er meget nemmere nu. Som et eksempel har vi sammensat tre investeringer med et samlet afkast på mere end syv procent, der kan hjælpe dig med at opnå dette afkast.

George Weston Preferred Share – Serie D: Det aktuelle udbytte afkast på denne fastforrentede eller evigt foretrukne aktie er 6,2 procent (i skrivende stund). Aktiekursen er stadig nede med næsten 15 procent i forhold til marts, men vi tror på, at du vil se et pænt kursopsving udover udbyttet.

Reklame

Artiklens indhold

Canadian Imperial Bank of Commerce almindelige aktier: Det nuværende udbytte er 7,5 pct. Ingen Big 5-canadiske bank har skåret sit udbytte siden 1930’erne. Det er muligt, de ville, men meget usandsynligt. Aktien handles stadig næsten 30 procent lavere, end den var i midten af ​​februar, men selvom aktiekursen aldrig stiger, og udbyttet aldrig stiger, er 7,5 procent om året et pænt afkast. Den gode nyhed er, at både aktiekursen og udbyttet med stor sandsynlighed vil stige meningsfuldt i løbet af dine pensionsår.

Broindkomstfond: Bridging Income er et veldrevet firma, der tilbyder sikret privat udlån og factoring. Fonden har leveret konsekvente årlige afkast på otte procent eller mere, med ringe korrelation til aktiemarkederne. Det har også givet positive afkast for de seneste 70-plus måneder uden en eneste negativ måned. Vi har arbejdet med fonden siden starten for syv år siden, og det har givet investeringsfordele til vores kunder.

Reklame

Artiklens indhold

Ovenstående tre er tydeligvis ikke beregnet til at være en investeringsportefølje, men de repræsenterer et udsnit af, hvad der kan købes i dag, ofte til højere afkast end normalt på grund af nedgangen i markederne.

Skatte- og udbyttehensyn

Normalt udbetales den pendlede værdi af en pension i to former. Den første ville være midler, der er skattemæssigt beskyttet og udbetalt til en registreret pensionsopsparing eller lignende konto. Du betaler ikke skat af overførslen, men du betaler fuld indkomstskat af midlerne, når de i sidste ende hæves på kontoen.

Den anden formular kommer normalt ud som et skattepligtigt engangsbeløb. Der er en maksimal overførselsværdi for en pension, hvor alt over dette beløb betragtes som skattepligtig indkomst. Den generelle regel er, at jo større din årlige indkomst som lønmodtager, jo højere procentdel af din pensionsudbetaling vil sandsynligvis være skattepligtig. Der er nogle strategier til at sænke skattebetalingen, men det er vigtigt at tage højde for skatteregningen fuldt ud, når man skal afgøre, hvilken pensionsmulighed der giver mening.

Reklame

Artiklens indhold

I de tre ovennævnte investeringer udbetaler George Weston- og CIBC-investeringerne berettiget canadisk udbytte, mens udbetalingen af ​​broindkomst betragtes som renteindtægt.

For en pensionsudbetaling, ville vi holde Bridging Indkomst på en skattebeskyttet konto. For de canadiske udbytter er vi meget komfortable med at holde dem på en skattepligtig investeringskonto på grund af de lave skattesatser på denne indkomst. Selv for en person, der har en samlet skattepligtig indkomst på $90.000, er skattesatsen på canadiske berettigede udbytter kun 12,2 procent i Ontario og 7,6 procent i BC og Alberta.

En af de negative ting ved en pension er, at du ikke har styr på pengestrømmen. Den kommer ind hver måned, fuldt beskattet, uanset om du har brug for kontanterne eller ej. Hvis du tager den pendlede værdi af din pension, har du meget mere kontrol over pengestrømme og indkomst, og dette kan være meget værdifuldt over tid, som det canadiske eksempel på udbytteindkomst viser.

Den nederste linje er, at historisk lave renter sammen med højere afkastende investeringer kan være en meget sjælden mulighed, der kommer ud af uheldige omstændigheder. Hvis din virksomhed eller organisation er stærk, og du er meget risikovillig, så behold din pension som den er. Hvis du ikke falder i den gruppe, bør du i det mindste undersøge dine muligheder, især nu.

Ted Rechtshaffen, MBA, CFP, CIM, er præsident og formuerådgiver hos TriDelta Financial, et boutique-formueforvaltningsfirma med fokus på investeringsrådgivning og ejendomsplanlægning. [email protected]

Reklame

Kommentarer

Postmedia er forpligtet til at opretholde et livligt, men civilt forum for diskussion og opfordrer alle læsere til at dele deres synspunkter om vores artikler. Kommentarer kan tage op til en time for moderering, før de vises på webstedet. Vi beder dig om at holde dine kommentarer relevante og respektfulde. Vi har aktiveret e-mail-meddelelser – du vil nu modtage en e-mail, hvis du modtager et svar på din kommentar, der er en opdatering til en kommentartråd, du følger, eller hvis en bruger, du følger, kommenterer. Besøg vores Fællesskabsretningslinjer for mere information og detaljer om, hvordan du justerer din e-mail indstillinger.

lignende indlæg

Leave a Reply